¿Sabes qué es el retorno time-weighted?

Existen muchas formas de calcular tus ganancias. En Racional, usamos principalmente la fórmula de retorno ponderado en el tiempo (o time-weighted).

Esta fórmula mide la variación de tus inversiones en cierto período de tiempo, sin considerar los depósitos o retiros que hayas hecho entre medio.

Así, puedes entender de forma más simple la rentabilidad de tus inversiones.

¿Cómo se calcula?

Imagina que llevas dos meses invirtiendo en tu Portafolio favorito:

El primer mes depositaste $100.000 y tus inversiones subieron 15%. En el segundo mes, también depositaste $100.000 y tus inversiones bajaron 5%.

¿Cuál sería tu retorno ponderado en el tiempo, durante estos dos meses? La respuesta es 9,25%, ya que esta es la acumulación (geométrica) de tus retornos diarios del período, los que incluyen tanto variaciones de precios, como los dividendos e intereses que hayas recibido.

¿Un tip? (1+0,15) * (1-0,05) -1 = 0.0925)

No importa cuántos depósitos o retiros hagas. Con la fórmula time-weighted, tus retornos son una representación real del desempeño de tus inversiones